«Pembroke existe depuis longtemps, remarque Dave Paterson, président de Paterson and Associates. Mais comme cette société de gestion est peu visible et qu'elle fait peu de marketing, elle n'est guère connue. Au point que si vous ne l'avez pas sur votre radar, vous ne saurez probablement jamais qu'elle existe.»À l'inverse, si on vous a ex-pliqué un jour ce que fait cette société de gestion montréalaise, vous la connaissez encore très bien aujourd'hui, puisque de-puis sa création en 1968, sa mission n'a pratiquement pas changé. Bien sûr, au fil des ans, elle a ajouté des mandats et lancé des fonds, en marge de ses activités de gestion institutionnelle. Cependant, Gestion Pembroke est encore aujourd'hui une boutique nichée dans la petite capitalisation, qui sert essentiellement une clientèle aisée (avec un minimum de 100 000 $ d'actif à investir).
En mai dernier, un nouvel acteur, First Trust Portfolios Canada, est venu grossir les rangs des fournisseurs de FNB au pays.Implantée au Canada, plus précisément à Toronto, depuis 1996, la filiale de First Trust Portfolios, une société américaine située en banlieue de Chicago, planifiait depuis quelques années cette incursion dans le marché des FNB. C'est que la maison mère exploite cette niche depuis septembre 2005 et y remporte de beaux succès. Actuellement, 15 % des 78 G$ sous gestion proviennent de ce type de produits.
La Bourse canadienne traîne la patte en 2013, Fabien Major nous propose trois fonds pour investir hors de nos frontières.«Il y a un ralentissement de la demande de matières premières et des inquiétudes quant à la vitesse de croisière des pays émergents, notamment la Chine», note Fabien Major.
Les préoccupations que suscitent les défauts de paiement en Europe et le ralentissement de l'activité économique en Asie ont en effet refait surface ces dernières semaines. Pour soutenir l'activité économique, les principales banques centrales ont maintenu leur taux d'intérêt à des niveaux historiquement bas. Cependant, il est clair que la politique monétaire ne restera pas aussi accommodante très longtemps.«Comme les perspectives sont moins bonnes, je mise sur des fonds qui ont un risque modéré, qui sont agiles et axés sur la croissance», remarque Patrice Lortie, directeur de succursale d'Investia Services Financiers. Selon ces critères, il recommande un fonds d'actions canadiennes, un fonds d'actions mondiales et un fonds équilibré.
TROIS FONDS - Les trois FNB choisis ont deux point communs: ils misent sur la grande entreprise et ils offrent de bonnes distributions.
«J'ai une préférence pour le marché américain, dit Martin Roy, vice-président et gestionnaire associé chez RBC Dominion valeurs mobilières. Actuellement, l'économie américaine, qui reste la locomotive mondiale, se redresse.»L'économie canadienne, elle, est ralentie par la faiblesse du marché des ressources naturelles.Ailleurs, il y a des occasions, mais il faut choisir judicieusement les entreprises.«Cependant, comme les Bourses ont déjà progressé, je préfère investir dans des entreprises plus stables, plus matures, qui, même s'il y a une correction de marché, continueront à bien payer.»
«Le marché américain revient en force, constate Benoît Leclerc. C'est le retour normal du balancier, étant donné sa sous-performance passée.»Le gestionnaire de portefeuille et conseiller en placement à la Financière Banque Nationale s'intéresse d'autant plus à ce marché que la vigueur du dollar canadien a commencé à montrer ses limites.
TROIS FONDS - Dans un environnement encore incertain, il est possible d'atténuer les risques liés notamment au précipice budgétaire américain et à la crise de la dette européenne.
GÉREZ VOTRE ENTREPRISE - Des études ont prouvé qu'une culture d'entreprise forte permet aux organisations de se démarquer de la concurrence, voire même d'accroître leur profitabilité.
Lorsque vous rencontrez une cliente, prenez le temps de l'écouter pour comprendre ses besoins. Ensuite, aidez-la dans sa planification financière.Les femmes aiment planifier parce qu'elles peuvent ainsi voir leur situation globale et prendre de meilleures décisions, qui auront un impact positif tant pour elles que pour leurs proches.