M\u00eame si certains s\u2019en sont bien tir\u00e9s, notamment parce que leurs clients sont fortun\u00e9s, un segment de r\u00e9pondants a compos\u00e9 avec des clients stress\u00e9s.<\/p>\n
Sur une \u00e9chelle de 0 \u00e0 10, o\u00f9 0 veut dire \u00ab tr\u00e8s facile \u00bb et 10 veut dire \u00ab tr\u00e8s difficile \u00bb, les conseillers sond\u00e9s devaient \u00e9valuer le degr\u00e9 de difficult\u00e9 qu\u2019ils ont eu \u00e0 servir leurs clients dans un contexte d\u2019inflation et de hausse des rendements obligataires. En moyenne, ils ont r\u00e9pondu 4,56 sur 10 et la note m\u00e9diane est de 5, c\u2019est-\u00e0-dire ni trop difficile ni trop facile.<\/p>\n
Or, les r\u00e9sultats sont plut\u00f4t \u00e0 g\u00e9om\u00e9trie variable et quelques tendances se d\u00e9gagent des 299 r\u00e9ponses re\u00e7ues, dont 20 % provenaient de conseill\u00e8res.<\/p>\n
Dans le sous-groupe de ceux qui ont trouv\u00e9 cela difficile (7 sur 10 et plus), on retrouve une proportion plus grande d\u2019hommes (83 %) que de femmes (17 %). Les r\u00e9pondants qui ont trouv\u00e9 difficile de traiter avec leurs clients servent en moyenne davantage de m\u00e9nages (333), comparativement \u00e0 la moyenne (215) des r\u00e9pondants.<\/p>\n
M\u00eame s\u2019ils sont exp\u00e9riment\u00e9s pour la plupart, les conseillers de ce sous-groupe-qui repr\u00e9sente environ 27 % des r\u00e9pondants \u00e0 cette question, ont laiss\u00e9 entendre que les derniers mois avaient \u00e9t\u00e9 particuli\u00e8rement difficiles. \u00ab J\u2019en ai vu d\u2019autres, mais l\u2019an dernier, c\u2019\u00e9tait vraiment un environnement exigeant. C\u2019\u00e9tait du jamais vu. Il fallait l\u2019expliquer \u00e0 nos m\u00e9nages \u00bb, r\u00e9pond un conseiller.<\/p>\n
Un autre rench\u00e9rit : \u00ab Les conversations sont plus ardues, car la hausse des taux d’int\u00e9r\u00eat a un impact concret sur la plupart des clients, que ce soit sur leurs dettes ou sur la baisse de leurs actifs. \u00bb Un autre montre du doigt l\u2019incertitude g\u00e9n\u00e9r\u00e9e par une plus grande volatilit\u00e9 des march\u00e9s et son impact direct sur la f\u00e9brilit\u00e9 des clients. \u00ab C\u2019est difficile de g\u00e9rer la frustration des clients. \u00bb<\/p>\n
\u00ab C\u2019\u00e9tait extr\u00eamement difficile \u00bb, \u00e9crit un autre. \u00ab Avec l\u2019inflation, c\u2019\u00e9tait difficile de g\u00e9rer les \u00e9motions \u00e0 fleur de peau des clients. Nous devions sans cesse les rassurer. \u00bb<\/p>\n
Plusieurs conseillers ont fait \u00e9tat du stress v\u00e9cu par leurs clients. Un conseiller \u00e9voque la volatilit\u00e9 des march\u00e9s et les d\u00e9fis que cela repr\u00e9sente pour certains investisseurs, tout particuli\u00e8rement les plus \u00e2g\u00e9s qui comptent sur du revenu. \u00ab C\u2019est difficile de g\u00e9n\u00e9rer les flux de tr\u00e9sorerie attendus dans l\u2019environnement actuel. \u00bb<\/p>\n
Dans ce contexte, il est plus compliqu\u00e9 pour certains d\u2019inciter leurs clients \u00e0 garder le cap. \u00ab C\u2019est difficile de faire que les clients soient fid\u00e8les \u00e0 leur strat\u00e9gie d\u2019investissement \u00e0 long terme. \u00bb Un conseiller observe un changement de paradigme: \u00ab Avant, on utilisait l\u2019endettement afin d\u2019investir davantage, maintenant on retire pour payer les dettes. C\u2019est le monde \u00e0 l\u2019envers par rapport aux ann\u00e9es 2010. \u00bb<\/p>\n
Malgr\u00e9 les fluctuations des march\u00e9s qui peuvent repr\u00e9senter des occasions d\u2019achat, certains conseillers ont mentionn\u00e9 que des clients \u00e9taient plus r\u00e9ticents \u00e0 investir. \u00ab Les gens sont r\u00e9fractaires \u00e0 l\u2019investissement et c\u2019est plus difficile de les convaincre d\u2019investir, m\u00eame si le march\u00e9 est plus bas. C\u2019est dans la nature humaine. \u00bb<\/p>\n
Plus facile pour d’autres<\/strong><\/p>\n Plus d\u2019une centaine de conseillers (119), soit pr\u00e8s de 40 % des r\u00e9pondants, ont dit trouver cela plus facile (avec des \u00e9valuations entre 0 et 3) de traiter avec leurs clients dans le contexte \u00e9conomique r\u00e9cent. Dans ce sous-groupe, sensiblement autant de conseill\u00e8res que dans l\u2019ensemble des r\u00e9pondants. Donn\u00e9e int\u00e9ressante, ces conseillers servent en moyenne moins de clients (169 m\u00e9nages) que les autres.<\/p>\n Dans ce groupe, on retrouve des conseillers qui jugent que c\u2019est leur r\u00f4le de rassurer leurs clients, notamment celui-ci : \u00ab Ce n\u2019est pas difficile. Peu importe le contexte, on s\u2019ajuste. Il faut bien conna\u00eetre son m\u00e9tier. \u00bb Certains r\u00e9pondants soulignent que leurs plans sont d\u00e9j\u00e0 prudents et pr\u00e9voyaient d\u00e9j\u00e0 ce genre de turbulence, d\u2019o\u00f9 le fait de ne pas trop s\u2019en soucier.<\/p>\n Plusieurs commentaires \u00e9voquent les divers r\u00f4les du conseiller, dont ceux d\u2019accompagner le client, de le rassurer, de l\u2019aider \u00e0 g\u00e9rer ses \u00e9motions et de contribuer \u00e0 parfaire son \u00e9ducation financi\u00e8re.<\/p>\n Certains conseillers soulignent que leurs clients sont suffisamment fortun\u00e9s pour ne pas tant craindre le contexte. \u00ab G\u00e9n\u00e9ralement, les clients sont bien inform\u00e9s. Ils sont tr\u00e8s bien nantis. Ce n\u2019est pas une pr\u00e9occupation majeure. \u00bb En moyenne, 19 % des m\u00e9nages des conseillers sond\u00e9s ont des comptes de plus de 2 M$ en actif. \u00ab C\u2019est l\u2019occasion de d\u00e9montrer notre valeur ajout\u00e9e \u00bb, dit un conseiller qui exprime une tendance dans ce sous-groupe. Un de ses coll\u00e8gues signale, quant \u00e0 lui, que la hausse des taux d\u2019int\u00e9r\u00eat permet d\u2019augmenter le rendement du portefeuille sans avoir \u00e0 prendre trop de risque : \u00ab \u00c7a n\u2019existait pas depuis 20 ans. C\u2019est nouveau. Avec le taux d\u2019inflation actuel, on peut faire du rendement plus facilement. L\u2019an dernier, on a fait des ajustements. \u00bb<\/p>\n Un autre conseiller mentionne qu\u2019il \u00e9tait aussi pr\u00e9par\u00e9 \u00e0 affronter ce genre de situation. \u00ab Depuis plusieurs ann\u00e9es, j\u2019avais int\u00e9gr\u00e9 des placements alternatifs et des infrastructures dans le portefeuille des clients pour les prot\u00e9ger contre \u00e7a. \u00bb M\u00eame son de cloche chez d\u2019autres, qui affirment que la situation ne pr\u00e9sente pas de difficult\u00e9. \u00ab C\u2019est facile, car nous avons l\u2019exp\u00e9rience et les clients nous font confiance, ils croient en notre strat\u00e9gie. \u00bb<\/p>\n D\u2019autres ont exprim\u00e9 des positions plus neutres quant \u00e0 la difficult\u00e9 de servir leurs clients. Des r\u00e9pondants notent que le d\u00e9fi a \u00e9t\u00e9 la baisse des march\u00e9s obligataires qui doivent normalement compenser lorsque les actions baissent. Un autre affirme que les r\u00e9actions varient d\u2019un client \u00e0 l\u2019autre : \u00ab C\u2019est assez disparate. Des clients ont de la difficult\u00e9 \u00e0 saisir le contexte actuel et ils ont des craintes. D\u2019autres ne se sont pas du tout inqui\u00e9t\u00e9s. \u00bb<\/p>\n Quelques conseillers ont jug\u00e9 plus difficile de servir les nouveaux investisseurs en raison de leurs attentes \u00e9lev\u00e9es et de leur faible compr\u00e9hension des march\u00e9s. \u00ab C\u2019est plus difficile avec les clients avec qui on travaille depuis peu. On a beaucoup d\u2019\u00e9ducation financi\u00e8re \u00e0 faire. Les gens se sont inform\u00e9s durant la pand\u00e9mie, mais pas toujours sur les bonnes plateformes. En plus, il y a des modes dans le placement \u00bb, dit l\u2019un d\u2019eux.<\/p>\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":" L’inflation et la hausse des taux d\u2019int\u00e9r\u00eat en 2022 ont repr\u00e9sent\u00e9 un d\u00e9fi de difficult\u00e9 moyenne, selon les conseillers en placement sond\u00e9s \u00e0 l\u2019occasion du Pointage des courtiers qu\u00e9b\u00e9cois au d\u00e9but de 2023.<\/p>\n","protected":false},"author":143446,"featured_media":84734,"comment_status":"closed","ping_status":"closed","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":[],"categories":[81583,623],"tags":[69877,6827,13653],"yst_prominent_words":[5611,41154,36247,13328,8503,8101,6754,5726,26,3127,3002,2479,862,638,110,81,51],"acf":[],"_links":{"self":[{"href":"https:\/\/www.finance-investissement.com\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/94283"}],"collection":[{"href":"https:\/\/www.finance-investissement.com\/wp-json\/wp\/v2\/posts"}],"about":[{"href":"https:\/\/www.finance-investissement.com\/wp-json\/wp\/v2\/types\/post"}],"author":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.finance-investissement.com\/wp-json\/wp\/v2\/users\/143446"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.finance-investissement.com\/wp-json\/wp\/v2\/comments?post=94283"}],"version-history":[{"count":3,"href":"https:\/\/www.finance-investissement.com\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/94283\/revisions"}],"predecessor-version":[{"id":94335,"href":"https:\/\/www.finance-investissement.com\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/94283\/revisions\/94335"}],"wp:featuredmedia":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.finance-investissement.com\/wp-json\/wp\/v2\/media\/84734"}],"wp:attachment":[{"href":"https:\/\/www.finance-investissement.com\/wp-json\/wp\/v2\/media?parent=94283"}],"wp:term":[{"taxonomy":"category","embeddable":true,"href":"https:\/\/www.finance-investissement.com\/wp-json\/wp\/v2\/categories?post=94283"},{"taxonomy":"post_tag","embeddable":true,"href":"https:\/\/www.finance-investissement.com\/wp-json\/wp\/v2\/tags?post=94283"},{"taxonomy":"yst_prominent_words","embeddable":true,"href":"https:\/\/www.finance-investissement.com\/wp-json\/wp\/v2\/yst_prominent_words?post=94283"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https:\/\/api.w.org\/{rel}","templated":true}]}}