Comment les élections américaines peuvent-elles influencer notre hypothèque?
Cela semble être une notion abstraite, mais nous savons bien que les marchés financiers sont interliés! À la suite de l’élection de Monsieur Trump, les marchés financiers anticipent le retour de l’inflation en raison des dépenses importantes déjà annoncées par le président élu.
En anticipant l’inflation future, les marchés obligataires à travers le monde ont immédiatement réagi et les taux obligataires ont monté de façon drastique. Plus particulièrement chez nous, le taux des obligations canadiennes 5 ans a augmenté de 0.66% par année le 4 novembre à 1.22% par année le 15 décembre. Il s’agit d’une augmentation de 85% en un mois et demi!
Lire aussi – Dossier hypothécaire
Compte tenu que les taux hypothécaire sont basés sur les taux obligataires canadiens, ce n’est pas surprenant que les banques ont annoncé plusieurs augmentations consécutives des taux hypothécaires. Les taux hypothécaires fixe 5 ans ont déjà augmenté de 0.30% à 0.40% tout dépendamment de l’institution financière. Il faut s’attendre que si les taux obligataires se maintiennent au niveau actuel, les taux hypothécaires augmenteront davantage!
Les nouvelles règles hypothécaires
Les nouvelles règles hypothécaires sont en force depuis le 1er décembre. Tel que grandement anticipé, l’industrie hypothécaire a immédiatement bougé.
Les prêteurs directs ou virtuels qui assurent habituellement les prêts hypothécaires en assumant le coût ont été obligés d’augmenter leurs taux hypothécaires si le prêt ne peut se qualifier selon les nouvelles règles.
De plus, plusieurs programmes hypothécaires ont complètement disparus, notamment ceux pour les propriétés locatives et les travailleurs autonomes. La majorité des institutions financières qui les ont tout de même maintenues ont ajouté une prime de taux d’intérêt les rendant moins abordable.
Finalement, les gens qui auront de la difficulté à se qualifier lors de l’échéance de leur prêt hypothécaire feront face à des taux plus élevés, offerts par leur institution financière pour le renouvellement.
Qu’est-ce que l’année 2017 nous réserve?
Si la tendance se maintient, l’augmentation des taux hypothécaires devra alors se poursuivre. Il faudra également s’attendre à une continuation de l’intervention gouvernementale afin de contrer la bulle immobilière. Le résultat sera une baisse marquée de la capacité d’emprunt pour laquelle les gens peuvent se qualifier et par conséquent une baisse de l’activité des ventes immobilières. Ceci devra alors amener une baisse des prix en immobilier.
Faites appel à un courtier hypothécaire afin de vous assurer que l’achat d’une nouvelle propriété est bien planifié et ne mettra pas votre client dans une position de détresse si les taux sont plus élevés.
Tel qu’expliqué auparavant, la hausse du coût d’emprunt combinée avec le taux d’endettement élevé peuvent même occasionner une récession au Canada. La prudence s’impose!
Il est important de bien expliquer aux propriétaires de maison que leur renouvellement hypothécaire risque d’être plus compliqué qu’auparavant. Une bonne planification est indispensable.
Dans le contexte de hausse des taux, un courtier hypothécaire peut analyser la pertinence de réserver un taux hypothécaire pour 120 jours ou même jusqu’au mois de juillet, lorsque ceci sera disponible en janvier, d’attendre que les taux augmentent afin que la pénalité soit plus basse et de procéder par la suite à un renouvellement avant échéance.
Je vous invite à contacter un courtier hypothécaire pour bien planifier les renouvellements hypothécaires de vos clients.